Fixed Return – Overnight Mutual Funds फिक्स्ड रिटर्न – ओव्हरनाईट म्युच्युअल फंड 

संक्षिप्त माहिती 

• काय आहे? ओव्हरनाईट फंड्स हे निश्चित उत्पन्न असलेल्या सिक्युरिटीजमध्ये गुंतवणूक करतात, ज्या दुसऱ्या दिवशी परिपक्व होतात.
• श्रेणी: निश्चित उत्पन्न (Fixed Income)
• परतावा: अंदाजे 4.5% – 5%
• जोखीम पातळी: खूप कमी
• तरलता (Liquidity): उच्च तरलता
• कर परिणाम:
  • भांडवली नफा: गुंतवणूकदाराच्या कर स्लॅबसाठी लागू
  • व्याज/पेआउट्स: कर स्लॅबसाठी लागू

ओव्हरनाईट म्युच्युअल फंड म्हणजे काय?

ओव्हरनाईट म्युच्युअल फंड हा एक प्रकारचा डेट फंड आहे जो अशा निश्चित उत्पन्न असलेल्या सिक्युरिटीजमध्ये गुंतवणूक करतो, ज्या एका व्यावसायिक दिवशी परिपक्व होतात. पूर्वी गुंतवलेले सिक्युरिटीज दुसऱ्या दिवशी परिपक्व झाल्यावर, त्याच दिवशी नवीन निश्चित उत्पन्न सिक्युरिटीजमध्ये गुंतवणूक केली जाते. म्हणूनच, या फंडांचा सरासरी परिपक्वता कालावधी फक्त 1 दिवस असतो.

गुंतवणुकीची संकल्पना

• गुंतवणूकदार “युनिट्स” खरेदी करू शकतात, ज्यांचे मूल्य नेट अॅसेट व्हॅल्यू (NAV) म्हणतात.
• NAV हे दररोज बदलते, कारण हे फंड विविध कंपन्यांच्या निश्चित उत्पन्न सिक्युरिटीजमधून मिळणाऱ्या व्याजावर आधारित असते.
• गुंतवणूकदार हे युनिट्स कधीही विकू शकतात आणि विक्रीच्या दिवशी लागू असलेल्या NAV दराने पैसे मिळतात.

गुंतवणुकीचा फॉर्म्युला:

• खरेदी रक्कम = युनिट्सची संख्या X खरेदी दिवशीचा NAV
• विक्री रक्कम = युनिट्सची संख्या X विक्री दिवशीचा NAV
• एकूण नफा/तोटा = विक्री रक्कम – खरेदी रक्कम

ओव्हरनाईट म्युच्युअल फंडचे पर्याय

फंड हाउस हे दोन पर्याय देतात:

1. IDCW पर्याय: या पर्यायात, फंडमधील वाढ गुंतवणूकदाराच्या बँक खात्यात लाभांश (Dividends) किंवा पेआउटच्या स्वरूपात दिली जाते.
2. ग्रोथ पर्याय: या पर्यायात, उत्पन्नाची रक्कम पुन्हा फंडामध्ये गुंतवली जाते आणि गुंतवणूकदाराचा फायदा वाढलेल्या NAV च्या स्वरूपात मिळतो.

एक्झिट लोड (Exit Load)

इतर काही म्युच्युअल फंडांमध्ये गुंतवणूक कमी कालावधीत मागे घेतल्यास शुल्क आकारले जाते. पण ओव्हरनाईट म्युच्युअल फंडमध्ये एक्झिट लोड नसतो, त्यामुळे गुंतवणूक कधीही काढून घेता येते.

परतावा (Returns)

• ओव्हरनाईट म्युच्युअल फंड्स कोणतेही परताव्याची हमी देत नाहीत.
• परंतु, तोटा होण्याची शक्यता अत्यंत कमी आहे.
• मागील 5 वर्षांच्या सरासरी परतावे 4.5% ते 5% प्रति वर्ष इतके राहिले आहेत.

जोखीम पातळी (Risk Level)

• हे फंड खूप कमी जोखमीचे मानले जातात, कारण त्यामध्ये निश्चित उत्पन्न असलेल्या सिक्युरिटीजमध्ये गुंतवणूक केली जाते.
• मात्र, कोणते सिक्युरिटीज घेतले जात आहेत आणि त्यांचे क्रेडिट रेटिंग काय आहे, हे तपासणे महत्त्वाचे आहे.

तरलता (Liquidity)

• ओव्हरनाईट फंड्स हे खूप तरल असतात.
• विक्रीनंतर गुंतवणूकदाराला 1 व्यावसायिक दिवसात (T+1) पैसे मिळतात.

रोचक बाबी (Interesting Facts)

• यामध्ये गुंतवणूक फक्त 1 दिवसासाठी केली जाते, त्यामुळे हे सर्वात सुरक्षित म्युच्युअल फंड प्रकारांपैकी एक मानले जातात.
• या फंडांचा NAV मुख्यतः व्याज उत्पन्नावर आधारित असतो, कारण सिक्युरिटीज परिपक्व होईपर्यंत धरून ठेवली जातात.

कर परिणाम (Tax Implications)

• जेव्हा गुंतवणूकदार आपली ओव्हरनाईट म्युच्युअल फंड युनिट्स विकतो, तेव्हा विक्री रक्कम आणि खरेदी रक्कम यातील फरक “भांडवली नफा” किंवा “भांडवली तोटा” म्हणवला जातो.
• भांडवली नफा: हा गुंतवणूकदाराच्या कर स्लॅबसनुसार कर योग्य असतो.
• भांडवली तोटा: यावर कोणताही कर लागत नाही.
• लाभांश/पेआउट्स: हे गुंतवणूकदाराच्या कर स्लॅबसनुसार कर लावले जातात.

कोठे गुंतवणूक करावी?

जर तुम्ही कमी जोखीम असलेला, अल्प मुदतीचा आणि तरलतेसह एक गुंतवणूक पर्याय शोधत असाल, तर ओव्हरनाईट म्युच्युअल फंड एक चांगला पर्याय आहे.